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Base de Datos de Legislaci髇

Reglamento Delegado (UE) 2016/1437 de la Comisi髇, de 19 de mayo de 2016, por el que se complementa la Directiva 2004/109/CE del Parlamento Europeo y del Consejo en lo que respecta a las normas t閏nicas de regulaci髇 en materia de acceso a informaci髇 regulada a nivel de la Uni髇

Ficha:
  • 觬gano COMISION EUROPEA
  • Publicado en DOUEL n鷐. 234 de
  • Vigencia desde 20 de Septiembre de 2016
Versiones/revisiones:

Sumario

Norma afectada por
20/9/2016
Ir a Norma Regl. UE 2016/1437 de 19 May. (complementa la Directiva 2004/109/CE del Parlamento Europeo y del Consejo en lo que respecta a las normas t閏nicas de regulaci髇 en materia de acceso a informaci髇 regulada a nivel de la Uni髇)
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El art韈ulo 7 ser aplicable a partir del 1 de enero de 2017. Ir a Norma El art韈ulo 9 ser aplicable a partir del 1 de enero de 2017. Ir a Norma

LA COMISI覰 EUROPEA,

Visto el Tratado de Funcionamiento de la Uni髇 Europea,

Vista la Directiva 2004/109/CE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 15 de diciembre de 2004, sobre la armonizaci髇 de los requisitos de transparencia relativos a la informaci髇 sobre los emisores cuyos valores se admiten a cotizaci髇 en un mercado regulado y por la que se modifica la Directiva 2001/34/CE (1) , y en particular su art韈ulo 22,

Considerando lo siguiente:

  • (1) A fin de garantizar de manera no discriminatoria un acceso r醦ido a la informaci髇 regulada y de ponerla a disposici髇 de los usuarios finales, la Autoridad Europea de Valores y Mercados (AEVM) tiene la obligaci髇 de desarrollar y gestionar un Punto de Acceso Electr髇ico Europeo (PAEE). Dicho dispositivo debe concebirse como un portal de internet accesible a trav閟 del sitio web de la AEVM y, dado su rol centralizador, no debe asumir las funciones de los mecanismos designados oficialmente en relaci髇 con el almacenamiento de informaci髇 regulada. Debe facilitar el acceso a la informaci髇 regulada que almacenen todos los mecanismos designados oficialmente, evitar la duplicaci髇 del almacenamiento de datos y minimizar los riesgos para la seguridad del intercambio de informaci髇.
  • (2) A fin de facilitar la b鷖queda de informaci髇 regulada y garantizar un acceso r醦ido a ella, el PAEE debe ofrecer a los usuarios finales la posibilidad de realizar b鷖quedas utilizando como referencia la identidad del emisor, el Estado miembro de origen o el tipo de informaci髇 regulada. Al mismo tiempo, debe permitir que los usuarios finales puedan acceder a la informaci髇 regulada que soliciten a trav閟 de hiperenlaces a los sitios web de los mecanismos designados oficialmente en los que est almacenada.
  • (3) El buen funcionamiento del PAEE y su conexi髇 con los mecanismos designados oficialmente dependen de la seguridad, la eficacia, la eficiencia y la adaptabilidad de las tecnolog韆s de comunicaci髇 utilizadas. El PAEE y los mecanismos designados oficialmente deben utilizar el Protocolo Seguro de Transferencia de Hipertexto para conectarse entre s. Sin embargo, habida cuenta de la continua evoluci髇 de las tecnolog韆s de comunicaci髇 y de la necesidad de garantizar la integridad y la seguridad del intercambio de metadatos sobre la informaci髇 regulada, la AEVM y los mecanismos designados oficialmente deben cooperar en la identificaci髇 y la aplicaci髇 de tecnolog韆s de comunicaci髇 alternativas en el futuro. Adem醩, cuando la AEVM considere, con arreglo a criterios t閏nicos objetivos, que la cooperaci髇 necesaria a tal efecto es ineficaz, debe estar facultada para indicar cu醠es son las tecnolog韆s de comunicaci髇 alternativas que deber醤 utilizar el PAEE y los mecanismos designados oficialmente.
  • (4) A fin de posibilitar las b鷖quedas transfronterizas y garantizar la precisi髇 de los resultados de las b鷖quedas, cada mecanismo designado oficialmente debe utilizar un identificador 鷑ico para cada emisor de valores admitidos a negociaci髇 en un mercado regulado. La armonizaci髇 de los identificadores 鷑icos utilizados por los mecanismos designados oficialmente debe permitir a los usuarios finales del PAEE identificar con mayor facilidad a los emisores respecto a los cuales est閚 buscando informaci髇. Por otra parte, habida cuenta de la integraci髇 de los mercados financieros a escala internacional, los identificadores 鷑icos que empleen los mecanismos designados oficialmente deben ser aceptados internacionalmente, ser aptos para ser asignados a cualquier emisor, ser coherentes a lo largo del tiempo, acarrear un impacto financiero limitado para los emisores y mecanismos designados oficialmente, y tener en cuenta la evoluci髇 futura en este 醡bito. Por tanto, los mecanismos designados oficialmente deben utilizar los identificadores de entidad jur韉ica como identificadores 鷑icos para los emisores de valores admitidos a negociaci髇 en un mercado regulado.
  • (5) A fin de garantizar el funcionamiento eficaz del PAEE, es necesario armonizar el formato de sus intercambios de informaci髇 con los mecanismos designados oficialmente. As pues, en la determinaci髇 del formato apropiado para el intercambio de informaci髇 deben tenerse en cuenta los par醡etros de seguridad para la validaci髇 y el intercambio de datos de los formatos normalizados m醩 frecuentemente utilizados en el mercado. Como el PAEE no debe asumir las funciones de los mecanismos designados oficialmente en relaci髇 con el almacenamiento de informaci髇 regulada, el formato para el intercambio de informaci髇 debe determinar los metadatos sobre la informaci髇 regulada que los mecanismos designados oficialmente deben activar para que los usuarios finales puedan realizar b鷖quedas precisas y acceder r醦idamente a tal informaci髇.
  • (6) El establecimiento de una lista com鷑 de tipos de informaci髇 regulada debe permitir a los inversores tener una mejor comprensi髇 de la informaci髇 que est sujeta a los requisitos de exactitud, exhaustividad y difusi髇 oportuna por los emisores de conformidad con la Directiva 2004/109/CE. La uniformizaci髇 del etiquetado y la clasificaci髇 de la informaci髇 regulada por los mecanismos designados oficialmente a efectos de las b鷖quedas que realicen los usuarios finales mediante el PAEE debe permitir a estos 鷏timos centrar las solicitudes correspondientes en los tipos de informaci髇 que les interesen e ir en beneficio de la eficiencia de los procesos decisorios de los inversores.
  • (7) La visualizaci髇 o la descarga, por los usuarios finales, de documentos que contengan informaci髇 regulada est sujeta a las pol韙icas de tarificaci髇 aplicadas por los mecanismos designados oficialmente con arreglo al Derecho nacional de cada Estado miembro. No obstante, tales mecanismos no deben facturar al PAEE por el suministro de metadatos sobre la informaci髇 regulada.
  • (8) Es necesario proporcionar a los mecanismos designados oficialmente y a los emisores tiempo suficiente para aplicar los cambios tecnol骻icos y legislativos necesarios a fin de garantizar el uso de los identificadores de entidad jur韉ica como el identificador 鷑ico para los emisores de valores admitidos a negociaci髇 en un mercado regulado. Tambi閚 es necesario dar a unos y otros tiempo suficiente a fin de aplicar los cambios tecnol骻icos y legislativos necesarios para el almacenamiento y el etiquetado de informaci髇 a efectos de la clasificaci髇 de la informaci髇 regulada.
  • (9) El presente Reglamento se basa en los proyectos de normas t閏nicas de regulaci髇 presentados por la AEVM a la Comisi髇.
  • (10) De conformidad con el art韈ulo 10 del Reglamento (UE) n. 1095/2010 del Parlamento Europeo y del Consejo (2) , en la elaboraci髇 de los proyectos de normas t閏nicas de regulaci髇 en que se basa el presente Reglamento, la AEVM ha realizado consultas p鷅licas abiertas, ha analizado los costes y beneficios potenciales conexos y ha recabado el dictamen del Grupo de Partes Interesadas del Sector de Valores y Mercados, establecido en virtud del art韈ulo 37 de dicho Reglamento. Al mismo tiempo, la AEVM ha tenido en cuenta los requisitos t閏nicos aplicados al sistema de interconexi髇 de los registros centrales, mercantiles y de sociedades establecido por la Directiva 2012/17/UE del Parlamento Europeo y del Consejo (3) .

HA ADOPTADO EL PRESENTE REGLAMENTO:

Art韈ulo 1 Punto de Acceso Electr髇ico Europeo

La Autoridad Europea de Valores y Mercados (AEVM) deber establecer, para acceder a la informaci髇 regulada, un portal de internet denominado Punto de Acceso Electr髇ico Europeo (PAEE), a fin de permitir a los usuarios finales efectuar b鷖quedas en la informaci髇 regulada que almacenen los mecanismos designados oficialmente. Dicho portal deber ser accesible a trav閟 del sitio web de la AEVM.

Art韈ulo 2 Tecnolog韆s de comunicaci髇, disponibilidad y nivel de asistencia en lo que respecta al PAEE

1. La seguridad y la integridad de los metadatos sobre la informaci髇 regulada que intercambien los mecanismos designados oficialmente y el PAEE deber醤 estar garantizadas. El PAEE y cada uno de esos mecanismos utilizar醤 el Protocolo Seguro de Transferencia de Hipertexto (HTTPS) para las conexiones entre ellos.

2. La AEVM cooperar con los mecanismos designados oficialmente para determinar y aplicar la tecnolog韆 de comunicaci髇 alternativa que deba utilizarse en lugar del protocolo HTTPS y definir su calendario de aplicaci髇.

3. Cuando la AEVM considere, con arreglo a criterios t閏nicos objetivos, que la cooperaci髇 requerida en virtud del apartado 2 es ineficaz a efectos de garantizar la seguridad y la integridad del intercambio de metadatos sobre la informaci髇 regulada, podr especificar la tecnolog韆 de comunicaci髇 que deba utilizarse en lugar del protocolo HTTPS.

4. El PAEE deber poder ser f醕ilmente modulado y adaptado en funci髇 de la evoluci髇 de los vol鷐enes de b鷖quedas efectuadas y de metadatos que deban proporcionar los mecanismos designados oficialmente.

5. El PAEE deber estar a disposici髇 de los usuarios finales al menos el 95 % del tiempo cada mes.

6. Deber hacerse diariamente una copia de seguridad del sistema del PAEE.

7. La AEVM proporcionar durante su horario de apertura un servicio de asistencia a los usuarios finales del PAEE y a los mecanismos designados oficialmente, seg鷑 haya establecido el Director Ejecutivo de la AEVM y se haya publicado en su sitio web.

Art韈ulo 3 Funci髇 de b鷖queda

1. En el PAEE se ofrecer醤 los siguientes criterios de b鷖queda:

  • a) el nombre de los emisores de los que procede la informaci髇 regulada;
  • b) el identificador 鷑ico de los emisores, seg鷑 se estable en el art韈ulo 7;
  • c) el Estado miembro de origen del emisor, seg鷑 se define en el art韈ulo 2, apartado 1, letra i), de la Directiva 2004/109/CE;
  • d) la clasificaci髇 de la informaci髇 regulada, seg鷑 se establece en el art韈ulo 9, apartado 2.

2. El PAEE deber posibilitar que los usuarios finales efect鷈n b鷖quedas por nombre del emisor en todas las versiones lingsticas disponibles de tales nombres que almacenen los mecanismos designados oficialmente.

3. El PAEE proporcionar los resultados de las b鷖quedas seg鷑 los criterios seleccionados al efecto por los usuarios finales. Los resultados de las b鷖quedas se presentar醤 en forma de lista de metadatos con arreglo a lo establecido en la secci髇 A del anexo.

Art韈ulo 4 Facilitaci髇 del acceso a trav閟 del PAEE

1. Los metadatos sobre la informaci髇 regulada a que se refiere la secci髇 A del anexo deber醤 incluir hiperenlaces a la p醙ina web espec韋ica de los sitios web de los mecanismos designados oficialmente en que los usuarios finales tengan acceso a la visualizaci髇 y la descarga de los documentos que contengan informaci髇 regulada. Dichas p醙inas web deber醤 incluir hiperenlaces a todas las versiones lingsticas de los documentos que contengan informaci髇 regulada, como haya sido difundida por los emisores y almacenada por los mecanismos designados oficialmente conforme a lo dispuesto en el art韈ulo 21, apartado 1, de la Directiva 2004/109/CE.

2. En la medida de lo posible, el PAEE deber dar acceso a su servicio de b鷖queda a los usuarios finales que utilicen navegadores web, en particular navegadores utilizados en dispositivos m髒iles.

Art韈ulo 5 Tecnolog韆s de comunicaci髇, asistencia y mantenimiento en lo que respecta a los mecanismos designados oficialmente

1. Cada mecanismo designado oficialmente garantizar la disponibilidad de su conexi髇 con el PAEE al menos el 95 % del tiempo cada mes.

2. Cada mecanismo designado oficialmente proporcionar durante su horario de apertura un servicio de asistencia al PAEE a fin de mantener sus conexiones con dicho Punto y permitir la notificaci髇 escalonada de incidentes. Dichos servicios de asistencia se facilitar醤 en alguna de las lenguas habitualmente utilizadas en las comunicaciones electr髇icas.

Art韈ulo 6 Facilitaci髇 del acceso por los mecanismos designados oficialmente

1. Cada mecanismo designado oficialmente deber garantizar que el PAEE pueda recuperar los metadatos sobre la informaci髇 regulada.

2. Cada mecanismo designado oficialmente deber suministrar al PAEE los metadatos sobre la informaci髇 regulada almacenada en 閘 de conformidad con el art韈ulo 21, apartado 1, de la Directiva 2004/109/CE.

3. Los metadatos deber醤 incluir hiperenlaces a las p醙inas web de los mecanismos designados oficialmente en que los usuarios finales tengan acceso a la visualizaci髇 y la descarga de los documentos que contengan informaci髇 regulada. Cada mecanismo designado oficialmente deber poner a disposici髇 todas las versiones lingsticas de los documentos de esa 韓dole que hayan sido difundidos por los emisores y almacenados por los mecanismos designados oficialmente conforme a lo dispuesto en el art韈ulo 21, apartado 1, de la Directiva 2004/109/CE.

4. Cuando un documento que contenga informaci髇 regulada sea modificado, el mecanismo designado oficialmente de que se trate deber actualizar de inmediato los metadatos correspondientes.

5. Los mecanismos designados oficialmente no deber醤 facturar al PAEE por el suministro de metadatos sobre informaci髇 regulada.

Art韈ulo 7 Identificador 鷑ico utilizado por los mecanismos designados oficialmente

Cada mecanismo designado oficialmente deber utilizar los identificadores de entidad jur韉ica (LEI) como identificadores 鷑icos para todos los emisores.

El art韈ulo 7 ser aplicable a partir del 1 de enero de 2017. Ir a Norma

Art韈ulo 8 Formato com鷑 para el suministro de metadatos

1. Cada mecanismo designado oficialmente deber utilizar un formato basado en un lenguaje extensible de marcado (XML) para suministrar los metadatos sobre la informaci髇 regulada al PAEE.

2. Cada mecanismo designado oficialmente deber suministrar los metadatos sobre la informaci髇 regulada al PAEE en el formato establecido en la secci髇 A del anexo.

Art韈ulo 9 Lista y clasificaci髇 comunes de la informaci髇 regulada

1. La lista com鷑 de tipos de informaci髇 regulada deber incluir los datos siguientes:

  • a) los informes financieros anuales y de auditor韆, con toda la informaci髇 que se deba divulgar conforme al art韈ulo 4 de la Directiva 2004/109/CE;
  • b) los informes financieros semestrales y de auditor韆 o las revisiones limitadas, con toda la informaci髇 que se deba divulgar conforme al art韈ulo 5 de la Directiva 2004/109/CE;
  • c) el informe sobre los pagos a las administraciones p鷅licas, con toda la informaci髇 que se deba divulgar conforme al art韈ulo 6 de la Directiva 2004/109/CE;
  • d) la elecci髇 del Estado miembro de origen, con toda la informaci髇 que se deba divulgar conforme al art韈ulo 2, apartado 1, letra i), de la Directiva 2004/109/CE;
  • e) la informaci髇 privilegiada que deba divulgarse de conformidad con el art韈ulo 6 de la Directiva 2003/6/CE del Parlamento Europeo y del Consejo (4) ;
  • f) las notificaciones relativas a los derechos de voto, con toda la informaci髇 que se deba divulgar conforme al art韈ulo 12 de la Directiva 2004/109/CE;
  • g) la adquisici髇 o cesi髇 de las propias acciones del emisor, con toda la informaci髇 que se deba divulgar conforme al art韈ulo 14 de la Directiva 2004/109/CE;
  • h) el total de derechos de voto y de capital, con toda la informaci髇 que se deba divulgar conforme al art韈ulo 15 de la Directiva 2004/109/CE;
  • i) los cambios en los derechos vinculados a las diversas clases de acciones o valores, con toda la informaci髇 que se deba divulgar conforme al art韈ulo 16 de la Directiva 2004/109/CE;
  • j) toda la informaci髇 no contemplada en las letras a) a i) pero que el emisor, o cualquier otra persona que haya solicitado la admisi髇 de valores a negociaci髇 en un mercado regulado sin el consentimiento del emisor, deba divulgar en virtud de las disposiciones legales, reglamentarias o administrativas de un Estado miembro, adoptadas de conformidad con el art韈ulo 3, apartado 1, de la Directiva 2004/109/CE.

2. Cada mecanismo designado oficialmente deber clasificar la totalidad de la informaci髇 regulada conforme a lo dispuesto en la secci髇 B del anexo.

El art韈ulo 9 ser aplicable a partir del 1 de enero de 2017. Ir a Norma

Art韈ulo 10 Entrada en vigor y aplicaci髇

El presente Reglamento entrar en vigor a los veinte d韆s de su publicaci髇 en el Diario Oficial de la Uni髇 Europea.

No obstante, los art韈ulos 7 y 9 ser醤 aplicables a partir del 1 de enero de 2017.

El presente Reglamento ser obligatorio en todos sus elementos y directamente aplicable en cada Estado miembro.

Hecho en Bruselas, el 19 de mayo de 2016.

Por la Comisi髇

El Presidente

Jean-Claude JUNCKER

ANEXO

SECCI覰 AIntercambio de informaci髇 - Formato de los metadatos que deben suministrarse
Campo de metadatos Caracter韘ticas del campo de metadatos
Nombre del emisor (en todas las lenguas utilizadas por el emisor) Campo alfanum閞ico de texto libre, codificaci髇 UTF-8.
Estado miembro de origen del emisor C骴igo de pa韘 de 2 d韌itos, ISO 3166-1.
Identificador 鷑ico C骴igo LEI, ISO 17442:2012, campo alfanum閞ico, 20 caracteres.
Tipo de informaci髇 regulada Taxonom韆 de conformidad con la lista com鷑 de informaci髇 regulada seg鷑 lo dispuesto en la secci髇 B del presente anexo.
Localizador Uniforme de Recursos (URL) Campo alfanum閞ico. El hiperenlace debe permitir acceder a todos los documentos que contengan informaci髇 regulada conforme a lo dispuesto en el art韈ulo 4, apartado 1, seg鷑 los criterios de b鷖queda.

SECCI覰 BClases y subclases de informaci髇 regulada

Clasificaci髇 de informaci髇 regulada

Base jur韉ica

1. Informaci髇 regulada peri骴ica

1.1. Informes financieros anuales y de auditor韆 Toda la informaci髇 divulgada de conformidad con el art韈ulo 4 de la Directiva 2004/109/CE.
1.2. Informes financieros semestrales y de auditor韆/revisiones limitadas Toda la informaci髇 divulgada de conformidad con el art韈ulo 5 de la Directiva 2004/109/CE.
1.3. Pagos a las administraciones p鷅licas Toda la informaci髇 divulgada de conformidad con el art韈ulo 6 de la Directiva 2004/109/CE.

Clasificaci髇 de informaci髇 regulada

Base jur韉ica

2. Informaci髇 regulada continua

2.1. Estado miembro de origen Toda la informaci髇 divulgada de conformidad con el art韈ulo 2, apartado 1, letra i), de la Directiva牋 2004/109/CE.
2.2. Informaci髇 privilegiada Toda la informaci髇 divulgada de conformidad con el art韈ulo 6 de la Directiva 2003/6/CE.
2.3. Notificaciones de participaciones importantes Toda la informaci髇 divulgada de conformidad con el art韈ulo 12 de la Directiva 2004/109/CE.
2.4. Adquisici髇 o cesi髇 de acciones propias del牋 emisor Toda la informaci髇 divulgada de conformidad con el art韈ulo 14 de la Directiva 2004/109/CE.
2.5. Total de derechos de voto y de capital Toda la informaci髇 divulgada de conformidad con el art韈ulo 15 de la Directiva 2004/109/CE.
2.6. Cambios en los derechos vinculados a las clases de acciones o valores Toda la informaci髇 divulgada de conformidad con el art韈ulo 16 de la Directiva 2004/109/CE.
Clasificaci髇 de informaci髇 regulada Base jur韉ica

3. Informaci髇 regulada adicional que deba divulgarse con arreglo a la legislaci髇 de un Estado miembro

3.1. Informaci髇 regulada adicional que deba divulgarse con arreglo a la legislaci髇 de un Estado miembro Toda la informaci髇 que no est incluida en las subclases contempladas en los puntos 1.1, 1.2 y 1.3 y en los puntos 2.1 a 2.6, pero que el emisor, o cualquier otra persona que haya solicitado la admisi髇 de valores a negociaci髇 en un mercado regulado sin el consentimiento de aquel, haya divulgado conforme a una obligaci髇 en virtud de las disposiciones legales, reglamentarias o administrativas de un Estado miembro, adoptadas de conformidad con el art韈ulo 3, apartado 1, de la Directiva 2004/109/CE.
(1)

DO L 390 de 31.12.2004, p. 38.

Ver Texto
(2)

Reglamento (UE) n. 1095/2010 del Parlamento Europeo y del Consejo, de 24 de noviembre de 2010, por el que se crea una Autoridad Europea de Supervisi髇 (Autoridad Europea de Valores y Mercados), se modifica la Decisi髇 n. 716/2009/CE y se deroga la Decisi髇 2009/77/CE de la Comisi髇 (DO L 331 de 15.12.2010, p. 84).

Ver Texto
(3)

Directiva 2012/17/UE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 13 de junio de 2012, por la que se modifican la Directiva 89/666/CEE del Consejo y las Directivas 2005/56/CE y 2009/101/CE del Parlamento Europeo y del Consejo, en lo que respecta a la interconexi髇 de los registros centrales, mercantiles y de sociedades (DO L 156 de 16.6.2012, p. 1).

Ver Texto
(4)

Directiva 2003/6/CE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 28 de enero de 2003, sobre las operaciones con informaci髇 privilegiada y la manipulaci髇 del mercado (abuso del mercado) (DO L 96 de 12.4.2003, p. 16).

Ver Texto