Sumario

Circular 4/2010, 14 octubre, derogada por la disposici髇 derogatoria 鷑ica de la Circular 2/2016, de 20 de abril, de la Comisi髇 Nacional del Mercado de Valores, sobre normas contables, cuentas anuales, estados financieros p鷅licos y estados reservados de informaci髇 estad韘tica de los fondos de titulizaci髇 (獴.O.E.� 30 abril) el 1 de mayo de 2016.

La Circular 2/2009, sobre normas contables, cuentas anuales, estados financieros p鷅licos y estados reservados de informaci髇 estad韘tica de los Fondos de titulizaci髇 (en adelante, la Circular), se public� en el BOE el 31 de marzo de 2009. Su finalidad principal era el desarrollo y adaptaci髇 de la normativa contable general a los Fondos de titulizaci髇, bas醤dose en los principios establecidos en el Plan General de Contabilidad aprobado por el Real Decreto 1514/2007, de 16 de noviembre, y atendiendo a sus especiales caracter韘ticas. Adicionalmente, se mejoraba la transparencia y comparabilidad de la informaci髇 al mercado y se facilitaba una f髍mula para cumplir con los requerimientos de informaci髇 estad韘tica establecidos por el Banco Central Europeo.

Los criterios contables para la determinaci髇 y reconocimiento de las p閞didas por deterioro de los activos financieros recogidos en la norma 13.� de la Circular 2/2009 son similares a los previstos en el Plan General de Contabilidad. No obstante, las especiales caracter韘ticas de los Fondos de titulizaci髇 han puesto de manifiesto ciertas dificultades en su aplicaci髇 pr醕tica que exigen su adaptaci髇.

La norma 13.� previamente publicada establece que, para la determinaci髇 de las p閞didas por deterioro de los activos financieros, se podr醤 utilizar modelos basados en m閠odos estad韘ticos. Consecuentemente, la presente Circular concreta los m閠odos estad韘ticos, estableciendo determinados porcentajes de deterioro, que deber醤 ser aplicados teniendo en cuenta la antig黣dad de la deuda vencida e impagada.

La metodolog韆 propuesta est� basada en el Anejo IX de la Circular 4/2004, de 22 de diciembre, del Banco de Espa馻, modificada por la Circular 3/2010, de 29 de junio, para permitir un tratamiento consistente con el empleado por entidades con similares activos (entidades de cr閐ito). Mediante la publicaci髇 de la presente Circular se obtiene una mayor simplicidad y consistencia en la elaboraci髇 de la informaci髇 que las entidades presentan al mercado, tanto para los Fondos de titulizaci髇, como para aquellas entidades que los incorporan en sus grupos consolidados. Adicionalmente, se mejora la comparabilidad de los estados financieros de los Fondos de titulizaci髇, al regularse est醤dares homog閚eos de deterioro.

La Circular comprende una norma primera y principal que, como novedad, incorpora un calendario de deterioro, de tal forma que estandariza las p閞didas por deterioro en funci髇 de las garant韆s de los activos y del tiempo transcurrido desde el primer impago, ampliando as�, el contenido de la norma 13.� de la Circular 2/2009 previamente publicada.

Las normas siguientes de la Circular modifican otras normas y anejos de la Circular 2/2009, como consecuencia, de la modificaci髇 de la norma relativa al deterioro, y para facilitar el env韔, publicaci髇 y comprensi髇 de los datos tras el desarrollo espec韋ico, en lenguaje XBRL, de la taxonom韆 para remitir la informaci髇 financiera de los Fondos de Titulizaci髇.

Norma Primera. Se modifica la Norma 13.� de la Circular 2/2009 sobre normas contables, cuentas anuales, estados financieros p鷅licos y estados reservados de informaci髇 estad韘tica de los Fondos de titulizaci髇, que queda redactada conforme lo siguiente:

Norma Segunda.

1. Se modifica la norma 9.�, apartado 1 b) p醨rafo segundo, en el que se a馻de detr醩 de 玦mportes,� y antes de 玭etos del efecto fiscal�, las palabras 玡n su caso�.

2. Se sustituye en la norma 10.�, apartado 1, el texto 玜l balance y la cuenta de p閞didas y ganancias� por 玜 los estados financieros�.

3. En la norma 11.� punto 2 apartado b) relativo al Valor razonable se a馻den dos p醨rafos a continuaci髇 del que empieza por 獷n cualquier caso, las…� con el siguiente literal:

Adicionalmente, en el p醨rafo de la mencionada norma que comienza con 獿a sociedad gestora deber� evaluar peri骴icamente…�, despu閟 de 玶esulte aplicables.�, se incluye el siguiente texto: 獷n este sentido, la sociedad gestora deber� mantener valoraciones actualizadas de los activos inmobiliarios, realizadas con base a los m閠odos descritos anteriormente. En todo caso, y en funci髇 de la importancia relativa del inmueble, cuando la situaci髇 lo requiera, bien, por variaciones significativas de las condiciones de mercado, o bien por una elevada antig黣dad de la 鷏tima tasaci髇 disponible, la sociedad gestora deber� solicitar tasaciones actualizadas de los activos inmobiliarios.� Y, a continuaci髇, se incorpora un punto y aparte.

4. Se sustituye, al final del apartado B1.1 de la norma 12.�, las palabras 玡l corto� por 玼n� y detr醩 de 玴lazo� y antes de 玸e podr醤� se a馻de 玦nferior a tres meses� y, al final del apartado B1.1 de las Normas 12.� y 14.�, detr醩 de la palabra 玣lujo de efectivo� se sustituyen las palabras 玭o sea significativo� por el texto siguiente: 玸ea totalmente inmaterial. En estos casos no se registrar醤 ingresos o gastos por los intereses devengados.� Adicionalmente, en las normas 12.� y 14.� apartado B1.2 en el segundo p醨rafo se sustituyen las palabras 玼n a駉� por 玹res meses�.

5. Se modifica la norma 17.�, se incluye en el p醨rafo 1, detr醩 de 獳 los efectos de esta norma,� y antes de 玸e incluir醤 en la categor韆…� el texto: 珁 en la medida que se cumplan los requisitos del p醨rafo 3 de esta norma, �. Adicionalmente, se incorpora un nuevo apartado 4, con el siguiente literal: 獷l Fondo registrar� en el momento de su reconocimiento inicial los activos no corrientes mantenidos para la venta por su valor razonable menos los costes de venta, que ser醤 al menos, del 25% de su valor razonable. En estos supuestos se presumir� la inexistencia de beneficio, excepto que haya evidencia suficiente; en particular, se considera que no hay evidencia suficiente cuando la valoraci髇, realizada por experto independiente, tenga una antig黣dad superior a 6 meses�. Los antiguos p醨rafos 4 y 5 pasan a renumerarse como 5 y 6. Adicionalmente, en el antiguo p醨rafo 4, renumerado a 5, se sustituye 玡n el momento de su clasificaci髇 y registro en esta categor韆� por 玴osteriormente�.

6. En la norma 19.� se a馻de en el punto 1, las palabras 玶egistrar� y� antes de 玪iquidar峄 y detr醩 de 玠e la misma se�.

En la norma 19.� se modifica el apartado 2 y, se incluye, detr醩 de 玱tro rendimiento o retribuci髇� el texto 玠evengado en el per韔do� incluy閚dose una coma detr醩 de la palabra 玽ariable� y suprimi閚dose detr醩 de la palabra 獸ondo� el texto 玠evengada en el per韔do�.

En la norma 19.� se modifica el final del apartado 4 y el principio del 5, quedando el 4 redactado de la siguiente forma: 獵uando la diferencia obtenida en el apartado 2 sea positiva, se utilizar� en primer lugar, para detraer las p閞didas de periodos anteriores que hubieran sido repercutidas a los pasivos del Fondo. Si, tras la detracci髇, contin鷄n existiendo pasivos corregidos por imputaci髇 de p閞didas, no se proceder� a registrar comisi髇 variable alguna. En consecuencia, s髄o se producir� el devengo y registro de la comisi髇 variable cuando no existan pasivos corregidos por imputaci髇 de p閞didas.� En el punto 5, se suprime la primera frase, comenzando el p醨rafo donde dice: 獷l importe positivo…�. A continuaci髇, detr醩 de 玵ue resulte�, se a馻de: 玼na vez realizada la detracci髇, conforme se establece en el apartado 4 anterior,� y se sustituye 玠evengar峄 por 玶egistrar峄.

En la norma 19.�, apartado 5, detr醩 de 玬oneda funcional� se incluye: �, ni aquellos provenientes de la adjudicaci髇, daci髇 o adquisici髇 de bienes�. En este mismo apartado, se suprime la palabra 玣inancieros� situada en la 鷏tima frase, detr醩 de 玜ctivos o pasivos�.

7. En la norma 21.� se modifica el plazo m醲imo de presentaci髇 de todos los estados incluidos en la tabla del p醨rafo 1, que pasa a ser 玠os meses a contar desde el fin del 鷏timo d韆 del per韔do al que se refiere la informaci髇�, en vez de 玠韆 22 del mes siguiente�.

8. En la norma 23.� el p醨rafo 13 del apartado C referente al Pasivo, se suprime � se espera que� y se sustituye las palabras 玪a empresa� por 玡l Fondo� y en el p醨rafo 15 a) detr醩 de 玜juste� y antes de 玭etos del correspondiente� se incorporan las palabras 玡n su caso�.

9. En la norma 24.� se suprime del apartado 3, letra a) apartado iii) 玪a parte transferida a la cuenta de p閞didas y ganancias cuando la partida cubierta afecte al resultado conforme lo establecido en el apartado 8b de la norma 16.�,� y se cambia, en esta norma, las letras de los apartados c) y siguientes, pasando el c) a ser el d) y as� sucesivamente, de tal forma que la 鷏tima letra del apartado 3, ser� la 玪�. Adicionalmente, se introduce un nuevo apartado c) con el texto: Resultado neto por operaciones de cobertura de flujos de efectivo�: incluir� el importe de la valoraci髇 del instrumento de cobertura transferida a la cuenta de p閞didas y ganancias en el periodo, cuando la partida cubierta afecte al resultado conforme lo establecido en el apartado 8b de la norma 16.. Se modifica la tercera palabra de la letra 玧� del apartado b, donde dice 玡n� debe decir 玠e�.

10. Se modifica la norma 28.�, apartado 3, en el que se a馻de al final de la primera frase, detr醩 de 玠ebiendo ser formuladas� y antes de 玡n el plazo m醲imo de 3 meses� el texto 玧unto con el informe de gesti髇�.

11. En la norma 29.�, apartado 5 letra, m) se a馻de, detr醩 de 玞omisiones�, lo siguiente: 玦ncluyendo una conciliaci髇 entre las cantidades imputadas a la cuenta de resultados del per韔do y las cuentas de balance.�

12. En la norma 29.�, apartado 8, se incluye al final del p醨rafo la siguiente redacci髇 玵ue incluya, al menos, el importe de las dotaciones, recuperaciones y traspaso a fallidos del ejercicio.

Adicionalmente se incluir� un desglose en el que se diferencie la parte de las p閞didas por deterioro procedentes de la aplicaci髇 de los apartados 8 y 9 de la norma 13.� y la parte procedente de la aplicaci髇 del apartado 10 de la norma 13.�, con indicaci髇 expresa de la metodolog韆 y de los criterios tomados en consideraci髇, los flujos estimados de recuperaci髇 y los tipos de inter閟 de actualizaci髇 empleados.�

13. En la norma 29.�, apartado 13, se modifica el t韙ulo que pasa a ser: 獳ctivos no corrientes mantenidos para la venta y otros activos adjudicados�, a continuaci髇 se a馻de el p醨rafo siguiente:

Y, se suprime la letra d) de este ep韌rafe, pasando las inferiores a numerarse correlativamente.

En el apartado a) del mismo punto se sustituye 玪e� por 玡l�. En el apartado a) detr醩 de 玸u importe�, se incluye �, su clasificaci髇� y, detr醩 de 玜djudicados� al final del p醨rafo se a馻de 玱 recibidos en pago de deudas.�. En el apartado b) al final, se a馻de 玠etallando los principales conceptos�. En el apartado c) se sustituye 玬antenidos para la venta� por 玜djudicados� y detr醩 de 獷n relaci髇 con� se incluyen las palabras 玹ales adjudicados�. En el apartado d) detr醩 de 玠e adjudicados� se incluye 玴ara cada clase de activos seg鷑 su clasificaci髇�. En la letra f) se incluye en p醨rafo aparte y detr醩 de 玞ostes de adjudicaci髇� el texto siguiente:

14. En la norma 29.� apartado 14, se a馻de detr醩 de 玜 las condiciones� se a馻de 珁 limitaciones� 玠el Fondo.� El texto siguiente: 獳s� como, una conciliaci髇 que refleje, en su caso, los movimientos del per韔do del Fondo de reserva, con las cuentas de tesorer韆 y los saldos inicial y final en balance.

15. Se incluye un apartado 15 en la norma 29.�, con la siguiente redacci髇: 獿a memoria incluir� informaci髇 relativa a las liquidaciones intermedias practicadas a los pasivos durante el ejercicio, en particular se especificar� si se ha impagado alguna cantidad y el importe de la misma a alguna de las series, y en qu� liquidaci髇 parcial se ha producido el impago, as� como si se ha dispuesto de las mejoras crediticias, tales como el Fondo de Reserva, para hacer frente a los pagos a las series.

Adicionalmente, se informar� sobre los importes abonados a lo largo del ejercicio al cedente, o a terceros perceptores del margen de intermediaci髇 global del Fondo, as� como el momento temporal en que se han producido

Por 鷏timo, el Fondo anualmente deber� informar de los cobros y pagos del per韔do, agrup醤dolos de la siguiente forma:

El antiguo apartado 15 denominado 玥echos posteriores�, pasa a ser el apartado n鷐ero 16.

Norma Tercera.

1. En el anejo I, estado S.01, se incluye una nueva cuenta denominada 玦ntereses vencidos e impagados� en los apartados B) V 2,3 del activo corriente y B) VI 2,3 del pasivo corriente. Para el activo se crean las l韓eas 2.11 con las celdas 0330 y 1330 asociadas; 3.24 con las celdas 0424 y 1424 y, para el pasivo las l韓eas 2.6 celdas 0826 y 1826; 3.7 celdas 0837 y 1837. Adicionalmente se incluye una nueva cuenta denominada 獵orrecciones de valor por repercusi髇 de p閞didas� en los apartados A II 3 y B) VI 4 del pasivo correspondiente a Derivados. Con las celdas asociadas 0733,1733 y 0843, 1843 respectivamente.

2. En el anejo I, estado S.02, se incluye una l韓ea nueva: �3.Resultado de operaciones de cobertura de flujos de efectivo (neto)� con las celdas asociadas 0240,1240, 2240 y 3240; y se cambian los n鷐eros de las partidas siguientes para que queden de forma correlativa. la l韓ea correspondiente a 玆ESULTADO ANTES DE IMPUESTOS�, pasa a denominarse 獴) RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS�, la denominada RESULTADO DEL PERIODO, pasa a 獵) RESULTADO DEL PERIODO�, la denominada �10. Impuesto sobre beneficios� pasa a �12. Impuesto sobre beneficios�, la cuenta �9.Ganancias (p閞didas) en la baja de activos no corrientes en venta� pasa a denominarse �10.Ganancias (p閞didas) de activos no corrientes en venta� y se modifican las partidas 7.1, 7.2, 7.3 y 7.4, correspondientes al deterioro que, al ser netas, eliminar醤 el s韒bolo (-) del final.

3. En el anejo I, estado S.03 se modifica la l韓ea 1.3 que pasa a denominarse 獵obros/pagos netos por operaciones de derivados� y en la l韓ea 1.5 se sustituye 玠e� por 玴or�.Se modifica la l韓ea 3.3 que pasa a denominarse �3.3 Cobros procedentes de la enajenaci髇 de activos no corrientes mantenidos para la venta� con las nuevas celdas asociadas 8325 y 9324. Se modifica la l韓ea 3.1 que pasa a denominarse �3.1 Recuperaciones de fallidos�. Se incluye una nueva l韓ea 3.4 denominada �3.4 Otros� con las celdas asociadas 8330 y 9330. Se modifica en este estado la denominaci髇 de la columna periodo anterior que pasa a denominarse 玬ismo per韔do a駉 anterior�. Se modifica la denominaci髇 de la columna periodo anterior del estado S.04 que pasa a denominarse 玬ismo periodo a駉 anterior�.

4. En el anejo I estado S.05.1 cuadros A, E y en el S.05.5 cuadros A, B, C, D, E y G se sustituyen las palabras: 玦mporte pendiente� por 玴rincipal pendiente�.

5. En el anejo S.05.1 Cuadro B se a馻den dos filas, la primera con las celdas 0196 para la columna situaci髇 actual y la 0206 para situaci髇 cierre anterior, con la denominaci髇 獻mporte de Principal Fallido desde el cierre anual anterior� y la segunda, con las celdas 0197 y 0207 respectivamente con la denominaci髇 獶erechos de cr閐ito dados de baja por daci髇/adjudicaci髇 de bienes desde el cierre anual anterior�. La fila correspondiente a las celdas 0204 y 0214 pasa a denominarse 玃rincipal pendiente cierre del periodo (2)�, la correspondiente a las celdas 0205 y 0215, pasa a denominarse 玊asa de amortizaci髇 anticipada efectiva del per韔do (%)� y en la correspondiente a las celdas 0203 y 0213 se incluye entre 玦mporte� y 玴endiente� las palabras 玠e principal�. En la fila correspondiente a las celdas 202 y 0212, se incluye detr醩 de 玜cumulado� y antes de 玠esde el origen del Fondo�, las palabras 玦ncluyendo adjudicaciones y otros pagos en especie,�.

6. Se modifica del estado S.05.1 el cuadro C y sus notas al pie, quedando como sigue:

CUADRO C

7. En el anejo I estado S.05.1 cuadro D se suprimen las columnas denominadas 玹asa de recuperaci髇 de dudosos� as� como la nota al pie letra (C), y se introduce una fila denominada 獵閐ulas territoriales� con las celdas 1066, 1067,1069, 1070, 1071, 1073, 1074, 1075, 1077 y se incorpora al final de 玆atios de morosidad� el s韒bolo �(%)�.

8. Se modifica la nota al pie n鷐ero 1 del cuadro D del estado S.05.1 que incluir� al final de la misma el texto: 玈e expresar醤 en t閞minos porcentuales�.

9. Se modifican las notas al pie A, B, y D del cuadro D del estado S.05.1, con el siguiente literal:

10. En el anejo I, estado S.05.2 cuadro A se modifica el n鷐ero de la celda asociada a 玊otal n鷐ero de pasivos emitidos�, que pasa de �0006� a �8006�. En el Cuadro E del estado S.05.5 las celdas 1542 y 1584 de la l韓ea correspondiente a tipo de inter閟 medio ponderado (%) pasan a ser 9542 y 9584.

11. En el estado S.05.2 cuadro A se modifica el literal de la columna 0003 y 0007, que pasa a denominarse 玴rincipal pendiente�. Asimismo, en el cuadro B se incorpora al final del mismo una columna con el n鷐ero 9955 denominada 獵orrecci髇 de p閞didas por deterioro�, cuyo total ser� la celda n鷐ero 9227. El t韙ulo superior agregado de las columnas 9994 y 9995 pasa a denominarse Principal pendiente y el t韙ulo de las columnas 9960, 9970, 9980, 9990, 9991, 9993 y 9997 pasa a ser 玦ntereses�. Se suprime la nota 7 del pie de p醙ina de este cuadro.

12. Se modifica en el estado S.05.3 la nota 1 que debe decir: �(1) Diferencial existente entre los tipos de inter閟 medios ponderados percibidos de la cartera de activos titulizados conforme se establece en el cuadro 5.5.E y el tipo de inter閟 medio de los pasivos emitidos cuya finalidad ha sido la adquisici髇 de los activos.� En este mismo estado se suprime del punto 1 玼 otras mejoras equivalentes�. En la l韓ea 11. donde dice el aval debe decir 玪os avales�.

13. Se suprimen las notas al pie de los cuadros A y B del anejo I, estado S.05.5.

14. Se incluye una fila adicional en el estado S.05.5 cuadro E denominada 玊ipo de inter閟 medio ponderado de los pasivos (%)�, con las celdas n鷐ero 9543 para la situaci髇 actual y 9585 para la situaci髇 cierre anual anterior.

Norma Cuarta.

1. Se modifica el Anejo III. Instrucciones de cumplimentaci髇 de los estados financieros p鷅licos, en los apartados siguientes:

• a. Apartado A) 羗bito de Aplicaci髇, en el segundo p醨rafo detr醩 de 玸e exonera del env韔 de informaci髇 p鷅lica� se sustituye 玸emestral� por 玠el primer semestre�.
• b. Se incorpora un tercer p醨rafo en el apartado A) con la siguiente redacci髇: 玈e exonera del env韔 de informaci髇 semestral a aquellos Fondos liquidados (que no tengan emisiones vivas) en la fecha de referencia de la informaci髇 a presentar, 31 de diciembre de cada ejercicio para el segundo semestre, y 30 de junio para el primero.
• c. Se incorpora un cuarto p醨rafo en el apartado A) con la siguiente redacci髇:
  獿os Fondos liquidados est醤 obligados hasta su extinci髇 a la elaboraci髇 de cuentas anuales. Los estados financieros p鷅licos incorporados a las cuentas del ejercicio en que el Fondo de haya liquidado, deber醤 contener un balance (estado S.01), una cuenta de resultados (estado S.02) y un estado de tesorer韆 (estado S.03) a la fecha de presentaci髇 de las cuentas anuales, y a efectos comparativos, adem醩 de presentar los estados comparativos del ejercicio anterior, deber醤 presentar un balance en la fecha inmediatamente anterior a aquella en que se decida la liquidaci髇 y un estado de tesorer韆 referido al per韔do entre la fecha inmediatamente anterior a aquella en que se decidi� la liquidaci髇 y la de cierre del ejercicio. Adicionalmente, en los estados financieros de los Fondos liquidados o extinguidos, en todo caso, se deber醤 incorporar en las notas explicativas, las referencias necesarias para poder evaluar como se ha realizado el proceso de liquidaci髇 y si han existido titulares de emisiones del Fondo o acreedores del mismo que no hayan percibido todos los importes inicialmente previstos en la escritura de constituci髇 o folleto de emisi髇.�
  
• d. Apartado B.1) Datos identificativos de la informaci髇 publicada, en el primer p醨rafo, se sustituye a partir de donde dice 獷n la casilla denominada estado agregado�, hasta el final del p醨rafo, por 獷n la casilla denominada estado agregado se pondr� la letra 玁�, salvo que sea un Fondo compartimentado y el env韔 se refiera a los estados agregados en cuyo caso se incluir� la letra 玈�. En la casilla denominada n鷐ero de compartimento se rellenar� con el s韒bolo �-�, salvo que sea un Fondo compartimentado y el env韔 se refiera a un determinado compartimento, en cuyo caso, se incluir� el n鷐ero del compartimento.
• e. Se suprime el p醨rafo segundo del apartado B 1)
• f. Se modifica la 鷏tima palabra del p醨rafo tercero del apartado B1 玸egmentos� por 玞ompartimentos�.
• g. El p醨rafo quinto del apartado B1) se sustituye por el siguiente:
  獷l n鷐ero de registro del folleto de emisi髇, y el n鷐ero de cada compartimento se publicar醤 en la p醙ina web de la CNMV.�
  
• h. El apartado C en el segundo p醨rafo se a馻de al final del mismo 玡xcepto en el estado S.05.2 B, que las columnas relativas al margen y tipo de inter閟 vendr醤 expresadas con tres decimales�.
• i. Se suprime el cuarto p醨rafo del apartado C.
• j. Se a馻de al final del cuarto p醨rafo del apartado C1), detr醩 de 玱rden de prelaci髇 de pagos�. El texto siguiente:
  獷n el pasivo se diferencia entres series subordinadas y no subordinadas. La partida de correcciones de valor por repercusi髇 de p閞didas, agrega a ambas. Cuando esta partida disponga de importe, se deber韆 indicar en el estado S.05.2 cuadro B que serie concreta est� afectada. Las correcciones de valor por repercusi髇 de p閞didas que corresponda imputar a los derivados, se incluir醤 en las l韓eas 3.3 y 4.3 del pasivo del balance.�
  
• k. Se a馻de un 鷏timo p醨rafo al apartado C1) con la siguiente redacci髇: 獵onforme se establece en la norma 19.� apartado 5, la partida de comisiones variables - resultados no realizados incluye exclusivamente las comisiones devengadas por el perceptor como consecuencia de resultados no realizados (por ejemplo: revalorizaci髇 de instrumentos financieros clasificados en la cartera de negociaci髇). Cuando la comisi髇 variable tenga origen en resultados realizados (por ejemplo: los procedentes de la venta de activos clasificados en la cartera de negociaci髇 o los correspondientes al diferencial de inter閟 devengado en el per韔do siempre que no existan pasivos corregidos por imputaci髇 de p閞didas) y se encuentren pendientes de pago, se registrar醤 en la cuenta comisi髇 variable resultados realizados�.
• l. En el apartado C2) Cuenta de p閞didas y ganancias se a馻de un segundo p醨rafo con el siguiente texto: 獷l deterioro de activos no corrientes mantenidos para la venta se incluir� en el ep韌rafe 玤anancias (p閞didas) de activos no corrientes en venta�, ep韌rafe 9 de la cuenta de resultados�.
• m. En el apartado C2) se a馻de un 鷏timo p醨rafo con la siguiente redacci髇:
  獷n el supuesto en que se determine la permuta financiera como instrumento de cobertura, los resultados trasferidos a la cuenta de p閞didas y ganancias se reconocer醤 en el ep韌rafe de resultado de operaciones de cobertura de flujos de efectivo (neto), de acuerdo con lo expuesto en la Norma 24.� ap.3 c) de la Circular�
  .
• n. Se modifica el 鷏timo p醨rafo del apartado C3) Estado de Flujos de Efectivo, detr醩 de 玴er韔do contable� se incluye: 玜cumulado hasta la fecha de cierre del periodo� y, al final del p醨rafo, detr醩 de 玡con髆ico precedente�, se incluir�:
  玃ara el primer semestre abarcar� desde el 1 de enero del ejercicio del que se informa, o la constituci髇 del Fondo si ha acontecido en ese ejercicio, hasta el 30 de junio y, para el segundo semestre, abarcar� desde el 1 de enero del ejercicio o la fecha de constituci髇 del Fondo si ha acontecido en ese ejercicio, hasta el 31 de diciembre del ejercicio del que se informa�
  .
• o. Se modifica el p醨rafo segundo del apartado C4) Estado de ingresos y gastos reconocidos en el balance, detr醩 del per韔do contable se incluye: 玜cumulado hasta la fecha de cierre del periodo� y, al final del p醨rafo, detr醩 de 玡con髆ico precedente�, se incluir�:
  玃ara el primer semestre abarcar� desde el 1 de enero del ejercicio del que se informa, o la constituci髇 del Fondo si ha acontecido en ese ejercicio, hasta el 30 de junio y, para el segundo semestre, abarcar� desde el 1 de enero del ejercicio o la fecha de constituci髇 del Fondo si ha acontecido en ese ejercicio, hasta el 31 de diciembre del ejercicio del cual se informa�
  .
• p. Se modifica el segundo p醨rafo del apartado C5) Informaci髇 espec韋ica de activos, pasivos y mejoras del Fondo, apartado 1, cuadro A sustituy閚dose la primera frase por la siguiente:
  獷l principal pendiente se referir�, a los efectos de los cuadros A, B y E, al principal pendiente de reembolso de los activos que permanezcan dados de alta en el activo del balance, sin incluir, por tanto, intereses devengados, e incluyendo el principal pendiente de los activos declarados como dudosos�
  . El n鷐ero de contratos…
• q. Se incluye en la primera l韓ea del segundo p醨rafo del apartado C5) cuadro B detr醩 de 玜mortizado� y antes de 玠istinguir� lo siguiente�: �(amortizaci髇)�.
• r. Se a馻de al final del tercer p醨rafo del cuadro B) del apartado C5) 1. el texto siguiente:

  獷l importe amortizado en ning鷑 caso recoger� la parte correspondiente a activos dados de baja del balance como consecuencia de haber sido calificados como activos fallidos.

  Por fallido se entender� el importe de principal de los activos financieros deteriorados que la entidad haya dado de baja de balance hasta la definitiva extinci髇, por prescripci髇, condonaci髇 u otras causas, de todo derecho a favor de la entidad o hasta su recuperaci髇.�

  
• s. Se sustituye al final del 鷏timo p醨rafo del cuadro B del apartado C5) 1, las palabras de �…forma anualizada.�, por lo siguiente: 玠e forma interanual. La tasa de amortizaci髇 anticipada en el primer semestre se calcular� desde 30 de junio del ejercicio anterior (o desde la constituci髇 del Fondo si posterior) a 30 de junio del ejercicio actual, y la cifra comparativa es la tasa anualizada existente en el a駉 anterior (no en el primer semestre anterior)�.
• t. Se a馻de un p醨rafo al apartado correspondiente al Cuadro C, del apartado C.5), con la siguiente redacci髇:
  獷l apartado deuda total debe incluir el principal pendiente no vencido y los intereses devengados no vencidos y el importe impagado de principal e intereses de los cr閐itos dados de alta en el balance a la fecha de presentaci髇 de la informaci髇. El apartado principal pendiente no vencido debe incluir exclusivamente el principal (no los intereses)�
  .
• u. En el cuadro D, del apartado C5) 1, se sustituye el cuarto p醨rafo que comienza por 獷s decir, el importe (…)�, por el siguiente:
  獿a tasa de activos dudosos se calcular� como el cociente entre el principal de los activos clasificados como dudosos con arreglo al p醨rafo anterior a la fecha de presentaci髇 de la informaci髇, y el principal pendiente (sin incluir intereses, e incluyendo principales impagados) del total activos dados de alta en el balance a la fecha de presentaci髇 de la informaci髇. La tasa de fallidos se calcular� como el cociente entre el principal de los activos clasificados como fallidos a la fecha de presentaci髇 de la informaci髇 y, el principal pendiente del total de los activos dados de alta en el balance a la fecha de presentaci髇 de la informaci髇 m醩 el principal de los activos clasificados como fallidos. Las tasas de este estado se cumplimentar醤 en t閞minos porcentuales�
  .
• v. En el cuadro D, del apartado C5) 1, se incorpora un nuevo p醨rafo al final, con la siguiente redacci髇:
  獵uando las tasas de activos dudosos, fallidos y recuperaciones de este cuadro no se puedan deducir con facilidad de las cifras expresadas en los estados S.01, S.02, S.03 y S.05.1 C, deber� incorporarse una conciliaci髇, al menos en el informe del segundo semestre, en notas explicativas que permita comprender las diferencias existentes.
  Este p醨rafo se ubicar� a continuaci髇 del anterior.
• w. Se sustituye el primer p醨rafo del apartado 2) Informaci髇 relativa a los pasivos emitidos, del apartado C5) por el siguiente:
  獷l total pendiente es el total importe pendiente de pago, incluyendo, principal e intereses no vencidos y principal e intereses impagados a la fecha de presentaci髇 de la informaci髇.�
  .
• x. En el apartado C5) 4. Circunstancias espec韋icas establecidas contractualmente en el Fondo, se incorpora un p醨rafo al final, con la redacci髇 siguiente:
  獷n aquellas ocasiones en que los triggers pueden ser dif韈iles de estandarizar o resumir de forma tabulada, en cualquier caso, los gestores deben ser conscientes de cuales de los condicionantes pueden tener una mayor relevancia en cada momento, de tal forma que, en el caso de considerar que existe alg鷑 condicionante especialmente relevante dada la situaci髇 del Fondo (por ejemplo, por estar pr髕imo a los l韒ites o circunstancias fijadas para su activaci髇) debe describir la situaci髇 del mismo en las notas explicativas incorporadas a la memoria anual (conforme se establece en la norma 29.� ap.1) e informar de su evoluci髇 en los semestres siguientes, incluyendo en las notas explicativas de los informes semestrales posteriores, las indicaciones aclaratorias oportunas.�
  .
• y. En el apartado 5, cuadro A se incorpora un 鷏timo p醨rafo con la siguiente redacci髇
  獷l principal pendiente se referir� a los efectos de los cuadros A, B, C, D, E, de este estado, al principal pendiente de reembolso de los activos que permanezcan dados de alta en el activo del balance, sin incluir, por tanto, intereses devengados, e incluyendo el principal pendiente de los activos declarados como dudosos.�
  
• z. En el apartado 5 cuadros D y F, se sustituye las palabras 玦mporte pendiente� por 玴rincipal pendiente�. Y en el cuadro E detr醩 de 玴er韔do� se incorpora el siguiente texto: 玡 incorpora los tipos de inter閟 medios recibidos de los activos y abonados a los pasivos.

  Los tipos medios se calcular醤 de forma interanual. Para el primer semestre se calcular� desde 30 de junio del ejercicio anterior (o desde la constituci髇 del Fondo si posterior) a 30 de junio del ejercicio actual, y la cifra comparativa es la tasa anualizada existente en el a駉 anterior (no en el primer semestre anterior).�

  

Norma Quinta.

1. Se modifica en el anejo II correspondiente a estados estad韘ticos, la celda 00110 de los estados T.01 y T.02 que pasa a denominarse �3. C閐ulas singulares y otros t韙ulos singulares emitidos por IFM�.

2. Se incluye una nueva l韓ea en el Activo del T.01, denominada �9. Activos no corrientes mantenidos para la venta�, con la celda n鷐ero 00285. Cambiando la numeraci髇 de las filas siguientes de forma correlativa.

3. En el estado T.02 la celda 00390 pasa a denominarse �14. Saneamientos/p閞didas por deterioro de activos titulizados distintos de pr閟tamos titulizados�; y las celdas 00400, 00410 y 00420 del estado T.02 que pasan a denominarse respectivamente:�15.Saneamientos/p閞didas por deterioro de Pr閟tamos titulizados�, �16. Recuperaciones/reversi髇 del deterioro de Activos titulizados distintos de Pr閟tamos titulizados� y �17. Recuperaciones/reversi髇 del deterioro de Pr閟tamos Titulizados�.

Norma Sexta.

2. Se modifica el anejo IV instrucciones de cumplimentaci髇 de los estados reservados de informaci髇 estad韘tica en su apartado I c) correspondiente a valoraci髇 de saldos:

• a. En el primer p醨rafo incorpor醤dose detr醩 de 玜 coste amortizado o valor razonable)� y antes de 玦ncluir醤…� el texto siguiente: 玡n el activo o la r鷅rica de valores representativos de deuda en el pasivo,�.
• b. En su segundo p醨rafo donde 玶eferentes a pr閟tamos y dep髎itos� se sustituye por 玠el activo referentes a pr閟tamos titulizados, dep髎itos y c閐ulas singulares.� y, en el mismo p醨rafo, se sustituye la palabra 玱tros� por 玶esto de� y se a馻de detr醩 de 玴asivos.� y antes de 獷n lo no dispuesto� lo siguiente: 獿os intereses devengados pendientes de cobro se contabilizar醤 en “Resto de activos”�.

3. Se modifica el anejo IV instrucciones de cumplimentaci髇 de los estados reservados de informaci髇 estad韘tica en su apartado I d) correspondiente a definici髇 de operaciones financieras y revalorizaciones, en los siguientes aspectos:

• a. En el punto 3, se sustituye � y participaciones hipotecarias� por 玸ingulares�.
• b. En el punto 4, se a馻de detr醩 de 玽alor de liquidaci髇�, el texto 獻ncluir醤 los intereses devengados en el periodo menos los pagados por el emisor y recibidos por el Fondo de titulizaci髇 en el mismo periodo�.
• c. En el punto 5, se a馻de detr醩 de 玞ancelaciones o amortizaciones.�, el texto 獻ncluir醤 los intereses devengados en el periodo menos los pagados por el emisor y recibidos por el Fondo de titulizaci髇 en el mismo periodo�.
• d. En el punto 6 se a馻de detr醩 de 玽alor de liquidaci髇� lo siguiente: 獻ncluir醤 los intereses devengados en el periodo menos los pagados por el emisor y recibidos por el Fondo de titulizaci髇 en el mismo periodo.� En este mismo punto se suprime el segundo p醨rafo desde 獿as r鷅ricas (…) hasta mismo periodo�.
• e. El p醨rafo incluido al final del punto 7 que comienza por 玆esto de activos (…)�, queda redactado como sigue: �8. Resto de activos: adquisiciones menos cancelaciones. Incluir醤 los intereses devengados menos los percibidos en el periodo de los dep髎itos, pr閟tamos titulizados y c閐ulas singulares.� Modific醤dose correlativamente la numeraci髇 de los p醨rafos siguientes.

4. Se sustituyen en el anejo IV instrucciones de cumplimentaci髇 de los estados reservados de informaci髇 estad韘tica en su apartado II, Estado reservado de informaci髇 estad韘tica T.04, en la letra a. s閜timo p醨rafo: en el punto 9 la palabra 玬es� por 玹rimestre y en el punto 11, la palabra 玴odr醤� por 玴ondr醤�